杏彩体育今天分享的是珠宝行业深度研究报告：《 2023珠宝首饰行业专刊 》。（报告出品方： 巨量算数）

　　蓬勃人气：中等收入人群规模持续增长消费之本在于人。经济学家李实最新测算，2022年我国中等收入(年收入在20-50万)人口数量达到4.6亿人，占总人口约32%，已是世界上最大规模的中等收入群体，比2018年的3.44亿人增长34%。这意味着，中国主流珠宝首饰消费者的消费能力正持续增加，这将推动珠宝首饰行业的增长。

　　工艺创新：原材料供应充足，技术不断革新珠宝首饰虽然是自古有之，但相关的产品制作技术却仍在不断创新，近年来大火的智能制造、3D打印等技术都为珠宝首饰的制作带来了新的启发。以黄金为例，随着古法金，3D硬金、5G黄金等新工艺的产生，金饰的可能性得到进一步的发掘，珠宝市场的源头产品创新呈现出积极的发展态势。

　　渠道多元：线下渠道深耕，线上渠道拓展随着新零售时代到来，线上线下的珠宝首饰经营业态都展现出新气象。珠宝因其贵重的特点，长期以来偏重线下销售渠道，据国家统计局，2021年亿元以上中国黄金、珠宝、玉器等首饰市场摊位数达18591个，亿元以上金银珠宝类市场摊位数达29565个，虽相比2020稍减，但总体大盘比较稳健。随着零售市场的回暖，2023年全年，珠宝零售点数量或将上升。除去线下零售店，珠宝线上零售近年来也取得新的突破，以周大福为例，2022年，该公司自营线上(电商销售)收入较上年同期增长34.65%，线上收入占总收入的比重增长较快。

　　消费激励：内需市场持续扩张，推动高端消费2022年12月中央国务院印发《扩大内需战略规划纲要(2022-2035年)》，第三条提到“全面促进消费，加快消费提质升级”，明确要“更好满足中高端消费品消费需求”。扩大内需作为国策级别的纲领，受重视程度高，而珠宝行业作为零售商业的重要组成部分，有机会借此新风扶摇而上。

　　从行业市场规模看，中国珠宝首饰市场发展前景广阔，内外利好条件兼备，殴睿数据显示，2016年起行业进入高速增长期，2017-2022年年复合增速达到4.57%，远超世界同期水平(2.27%)，随着珠宝消费力的进一步提升，消费场景的进一步开发，未来珠宝首饰市场将延续高增长势能。

　　回到珠宝零售市场，国家统计局数据显示，2023年1-7月中国金银珠宝商品零售类值累计值1905.0亿元，同比增长13.6%这一增速高于社会消费品零售总额的平均增速(8.2%)。这一消费趋势说明中国珠宝市场发展稳健，底盘坚固，中国消费者对于金饰商品的消费能力正在回升，消费意愿正在恢复，本年度市场规模或创新高。

　　中国珠宝首饰细分市场按照产品的构成材料划分主要有8大类，分别为黄金、钻石、和田玉，彩色宝石，珍珠，铂金及白银。其中黄金制成品的销量占比最高为57%，在中国珠宝首饰市场中占有绝对优势;钻石与翡翠销量占比相近，分别为15%与13%，两者在市场中也具有稳固的销量基础，分列第二与第三位;其余5种材料的制成品占总销量仅15%，市场份额相对较小。

　　黄金为质地软、抗腐蚀的贵金属，无论中国还是国际市场，黄金都是最普遍使用的饰品原料，在中国，黄金饰品是珠宝大类中最受关注的细分赛道。

　　世界黄金协会数据显示，中国为2022年最大的黄金生产国，全年共产375吨黄金。另据中国黄金协会的最新数据，2023年上半年全国黄金消费量为554.88吨，同比增长16.37%。其中，黄金首饰消费368.26吨，同比增长14.82%;金条及金币消费146.31吨，同比增长30.12%。一系列数据表明，黄金的生产与销售是比较稳健的，且在2023年有明显的向好趋势。

　　珠宝首饰的构成材质多样，包括珍珠、彩宝、合成/人造宝石、铂金饰品等，其销量相比黄金要小。中国珠宝玉石首饰行业协会数据显示，2023年上半年中国全品类彩色宝石价格平均涨幅为30%-50%，大克拉或相对稀有的宝石价格涨幅则高达100%-150%。价格是品类市场热度最重要的参考依据，价格的快速上升，说明消费者对于该品类的饰品价值十分认可，许多行业玩家将宝石/彩宝饰品作为黄金饰品以外的新大陆，希望能够探索该品类的新潜力。

　　K金与钻石结合可以做出很精美的钻戒、钻石吊坠、手链等珠宝制品，以钻戒为例，钻戒的镶嵌物为钻石，而钻戒的戒托则可以选择18K金、铂金等，其中18K金相比铂金更加常见，价格相对更低，因此受众更广。钻石这一细分品类近年来发展较为平缓。海关总署数据显示，中国钻石出口量自2021年起至今已连续三年下降，Rapaport国际钻石报价表则显示，2023年以来1克拉钻石价格指数下跌8.4%，从供销两端看，钻石细分领域均遭遇小幅萎缩。然而，钻石作为百年来反复验证的高净值珠宝原材料，消费心理基本盘稳固，且虽然钻石价格短期下调，但长期来看，钻石的价格仍然处在历史高位。

　　银饰是一个受到普遍关注的细分类别，它的运用场景十分广泛，价格亲民，但市场份额受黄金饰品的挤压。从银饰上游的“用银量”指标来看，世界白银协会数据显示，2022年全球用银量同比增长29%至7280吨，然而，这一增长幅度主要源于印度杏彩体育，中国用银量在2022年则下降了18%。2023年，随着零售消费的恢复，银饰消费预计也将受益于整体消费复苏趋势，中国珠宝玉石首饰行业协会数据显示，2022年中国银饰用银量同比下降18%，2023年预计全年银饰用银量将增长10%左右，其中，古法银和925时尚银饰表现相对较好，但这一增幅相比于2019年仍有不小差距，说明银饰赛道在现阶段尚未被激发全部潜力。

　　培育钻石是人工合成钻石的商贸名称，贝恩咨询数据显示，培育钻终端零售市场主要在美国、中国、印度等，目前培育钻第一大消费国为美国，占据80%市场份额中国约占10%，培育钻对国内钻石整体的渗透率仅为6.7%，有着可观的市场空间。预计到2030年培育钻石将占全球钻石市场总量的15%。Statista数据显示，2020年至2025年，中国培育钻石毛坯钻销量将由40万克拉增长至400万克拉，增长近10倍。

　　从上述的行业发展现状看，中国珠宝首饰市场的竞争局面是“一超多强”的。这一局面，既是形容市场份额，也是形容消费心理。一超，即是指黄金细分赛道的珠宝首饰，这类消费在珠宝首饰市场上占据绝对支配地位，是毫无疑问的消费主流。黄金珠宝首饰市场规模大，韧性足，从业者多、品牌多，中国主流的珠宝首饰公司如周大福、周生生、六福珠宝等均将黄金饰品作为重点发展赛道进行布局，黄金珠宝首饰赛道的竞争情况，一定程度上决定了行业玩家在行业中的地位，例如，周大福2023财年中，黄金首饰及产品的营业额占该集团总营业额的76.9%。同时，黄金之所以有如此的支配地位，也与其在大众消费心理中占据特殊心理位置有很大关系，正是因为黄金审美是珠宝首饰审美的主流，黄金消费才能保持高热度。多强，是指珠宝首饰行业的审美趣味分化明显，珍珠、翡翠、银饰等不同产品，审美价值各异，受众人群各异，适宜的社交场合也各自不同，因此它们的价值不容易被互相替代，而是各自拥有相应的拥趸。例如，翡翠销量虽然只占据13%，珍珠销量占3%，均远不及黄金饰品的市场占比，但这些小额的市场占比也不容易被取代。未来，不同细分赛道各自的拥趸，仍会比较忠诚地为本赛道的产品创新买单。

　　2023年，抖音珠宝首饰行业的各类趋势均显示，珠宝首饰市场的线月间，珠宝首饰行业内容短视频增长率上涨了20.4%，相关搜索同比增长了80.5%，消费同比增长更是达到100.0%，而相关直播同比也增加了61.4%，这些数据是珠宝首饰市场在2023年强势回暖的关键信号。人们搜索相关的内容，阅览相关短视频或观看直播可能直接转化为线上消费，但也可能转化为线下门店的消费，关注度的提升说明消费意愿正在增强。珠宝首饰受节点影响明显，内容播放、搜索、直播和消费量在节点附近有明显增长，典型的节点如新年、情人节、520和七夕，是不能错过的营销时机，需求机会激增利好内容和消费价值释放，在节点前10-20天商家可提前做好营销预热提升销量。

　　抖音珠宝首饰兴趣用户与购买人数持续增长，多元玩法助推用户完成内容兴趣种草-消费购买的转化，用户的增长也为线上珠宝首饰消费需求开拓新的市场潜力。

　　抖音珠宝首饰行业的用户性别与年龄分布相对较均衡，而女性和31-40岁群体占比相对更高，是珠宝首饰目前核心的兴趣群体。其中，女性兴趣用户的TGI表现为119，有更强烈的兴趣喜欢和热情;代际角度看，Z世代(18-23岁)兴趣用户的TGI表现为111，41-50岁兴趣用户的TGI表现则高达133，在关注30岁以上核心群体的同时，不得不注意到年轻群体的珠宝首饰需求。

　　根据下述数据，我们发现在抖音黄金彩宝行业中，内容热度分布TOP是彩色宝石/贵重宝石，钻石首饰，以及K金(素款)杏彩体育。这些类别的产品热度高，可能与其特殊的材质和价值挂钩，即它们都有投资和保值的功能，同时适用于重要场合佩戴，提升形象。而且，彩色宝石和钻石都是典型的高贵时尚饰品，有很高的欣赏价值和收藏价值。

　　内容热度增长品类中，人工宝石/合成宝石，投资贵金属和钻石首饰为TOP3。人工宝石/合成宝石和投资贵金属的热度快速增长，可能说明消费者开始关注价格相对更亲民，但外观效果不输真石的合成宝石，以及有投资增值空间的贵金属。而钻石首饰则在两项排名中都出现，显示其深受消费者喜爱，市场需求持续增长。

　　从下述数据可以看出，发饰、项链及手镯是当前抖音时尚饰品行业中内容热度最高的品类，这可能是由于消费者对于这些品类的需求较高，且其可供选择的种类较多，设计感觉良好，受到了广大消费者的喜爱。

　　在热度增长品类方面，项链/吊坠、DIY配件和婚庆饰品成为了TOP3的品类，表明这些品类的市场趋势看好，有巨大的增长潜力。其中，婚庆饰品的热度增长也不容忽视，用户线上备婚习惯常态化。

　　传统的财富和地位象征如黄金、银饰的内容热度正在降温，这可能是由于现代消费者的价值观发生了改变。他们更加注重个人的感受和情感需求，更愿意为能悦己的事物买单。这种变化反映了消费者对生活质量的追求，不再仅满足于物质层面的富足，而是追求精神层面的满足和生活的品质。这表明提供情绪价值和悦己的产品和服务可能会成为未来市场的新趋势。

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